（蘇政發(fā)〔2020〕102號） 

各市、縣（市、區(qū)）人民政府，省各委辦廳局，省各直屬單位：

為落實《國務(wù)院關(guān)于進(jìn)一步提高上市公司質(zhì)量的意見》（國發(fā)〔2020〕14號），持續(xù)提升我省上市公司質(zhì)量，更好發(fā)揮上市公司在加快發(fā)展現(xiàn)代產(chǎn)業(yè)體系中的支撐和引領(lǐng)作用，現(xiàn)提出以下實施意見。

一、總體要求

堅持以習(xí)近平新時代中國特色社會主義思想為指導(dǎo)，深入貫徹黨的十九大和十九屆二中、三中、四中、五中全會精神，認(rèn)真落實習(xí)近平總書記對江蘇工作的重要指示要求，堅定不移貫徹新發(fā)展理念、構(gòu)建新發(fā)展格局，堅持市場化、法治化原則，深化金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，落實加強資本市場基礎(chǔ)制度建設(shè)要求，大力推動上市公司高質(zhì)量發(fā)展、可持續(xù)發(fā)展走在前列。堅持存量與增量并重，優(yōu)化上市公司結(jié)構(gòu)和發(fā)展環(huán)境，著力培育和增強上市公司核心競爭力，打造以先進(jìn)制造業(yè)集群和戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)為特色的資本市場“江蘇板塊”。行業(yè)龍頭上市公司陣營持續(xù)壯大，證券化率和縣域上市公司覆蓋率穩(wěn)步提升，全省上市掛牌企業(yè)數(shù)量保持全國領(lǐng)先地位。堅持規(guī)范與發(fā)展并舉，認(rèn)真落實“建制度、不干預(yù)、零容忍”要求，持續(xù)提升監(jiān)管效能，強化上市公司主體責(zé)任，信息披露質(zhì)量不斷改善，公司治理能力和規(guī)范運作水平明顯提升，突出問題得到有效處置解決，風(fēng)險公司比重持續(xù)下降，投資者合法權(quán)益得到切實保護(hù)，依法打擊各類違法違規(guī)行為，維護(hù)好發(fā)展好江蘇在資本市場的良好信譽和形象，為踐行“爭當(dāng)表率、爭做示范、走在前列”新使命提供有力支撐。

二、積極引導(dǎo)上市公司規(guī)范發(fā)展

（一）提高上市公司治理水平。督促上市公司誠實守信、規(guī)范運作，專注主業(yè)、穩(wěn)健經(jīng)營。指導(dǎo)上市公司依法履行信息披露義務(wù)，提升信息披露質(zhì)量。督促上市公司嚴(yán)格依法執(zhí)行內(nèi)控制度，積極主動做好投資者關(guān)系管理；嚴(yán)格執(zhí)行企業(yè)會計準(zhǔn)則，提升財務(wù)信息質(zhì)量。推動設(shè)立資本市場學(xué)院南京分院，針對上市公司實際控制人、控股股東、董事、監(jiān)事、高級管理人員等，分類分層開展培訓(xùn)，規(guī)范其在公司治理和內(nèi)部控制中的行為?？茖W(xué)界定國有控股上市公司治理相關(guān)方權(quán)責(zé)，規(guī)范國有股東履職行為，完善以管資本為主的國有資產(chǎn)監(jiān)管體制，推動健全國有控股上市公司治理機(jī)制。支持上市公司實施更為靈活有效的股權(quán)激勵、員工持股計劃；支持符合條件的國有控股上市公司引入戰(zhàn)略投資者，作為積極股東參與公司治理。強化上市公司治理底線要求，加強對上市公司實際控制人的道德約束，引導(dǎo)上市公司履行社會責(zé)任。（江蘇證監(jiān)局、省國資委、省財政廳、省地方金融監(jiān)管局、財政部江蘇監(jiān)管局等單位與各設(shè)區(qū)市人民政府負(fù)責(zé)）

（二）解決公司治理失效問題。堅持依法監(jiān)管、分類處置，對已形成的資金占用和違規(guī)擔(dān)保等公司治理失效問題，督促上市公司控股股東、實際控制人及相關(guān)方限期予以清償或化解；對限期未整改或新發(fā)生的資金占用、違規(guī)擔(dān)保問題，予以嚴(yán)厲查處，構(gòu)成犯罪的依法追究刑事責(zé)任。依法依規(guī)認(rèn)定上市公司對違規(guī)擔(dān)保合同不承擔(dān)擔(dān)保責(zé)任。上市公司實施破產(chǎn)重整的，應(yīng)當(dāng)提出解決資金占用、違規(guī)擔(dān)保問題的具體方案，保障上市公司和投資者合法權(quán)益。（江蘇證監(jiān)局、省法院、省檢察院、省公安廳、省國資委、省地方金融監(jiān)管局、財政部江蘇監(jiān)管局、審計署駐南京特派辦等單位與各設(shè)區(qū)市人民政府負(fù)責(zé)）

三、大力推動上市公司做優(yōu)做強

（三）拓寬多元化融資渠道。引導(dǎo)上市公司根據(jù)自身發(fā)展戰(zhàn)略和生產(chǎn)經(jīng)營需求，進(jìn)行股權(quán)、債權(quán)、股債結(jié)合融資安排。支持符合條件的上市公司再融資或發(fā)行長期限債券、優(yōu)先股、REITs等創(chuàng)新融資產(chǎn)品。鼓勵各類資本尤其是長期資本加大對科技型上市公司的投入，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)加大融資支持力度。鼓勵證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)科學(xué)編制反映全省上市公司運營情況指數(shù)，開發(fā)相應(yīng)投資產(chǎn)品，增強我省上市公司投資吸引力。發(fā)揮江蘇自貿(mào)試驗區(qū)制度創(chuàng)新優(yōu)勢，運用各類金融工具為上市公司跨境融資、境外融資提供便利。（江蘇證監(jiān)局、省地方金融監(jiān)管局、省發(fā)展改革委、人民銀行南京分行、國家外匯管理局江蘇省分局、江蘇銀保監(jiān)局、省工業(yè)和信息化廳、省商務(wù)廳、省國資委等單位與各設(shè)區(qū)市人民政府負(fù)責(zé)）

（四）促進(jìn)市場化并購重組。引導(dǎo)上市公司重點圍繞主業(yè)和產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈關(guān)鍵環(huán)節(jié)開展境內(nèi)外投資并購和產(chǎn)業(yè)整合。鼓勵行業(yè)龍頭上市公司對面臨階段性困難但有發(fā)展前景的企業(yè)兼并重組，實現(xiàn)互利共贏。嚴(yán)防并購重組中“高估值、高承諾、高商譽”情形，遏制盲目跨界重組和“忽悠式”重組。發(fā)揮證券市場價格、估值、資產(chǎn)評估結(jié)果在國有資產(chǎn)交易定價中的作用，支持省內(nèi)國有企業(yè)依托資本市場開展混合所有制改革，通過并購重組、吸收合并、分拆上市等多種方式做優(yōu)做強，提高國有企業(yè)資產(chǎn)證券化水平。（江蘇證監(jiān)局、省工業(yè)和信息化廳、省國資委、省發(fā)展改革委、省商務(wù)廳、省財政廳、省市場監(jiān)管局、人民銀行南京分行、國家外匯管理局江蘇省分局、省地方金融監(jiān)管局等單位與各設(shè)區(qū)市人民政府負(fù)責(zé)）

（五）構(gòu)建系統(tǒng)化發(fā)展環(huán)境。進(jìn)一步推動上市公司做優(yōu)做強，著力培育壯大行業(yè)龍頭公司和產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈關(guān)鍵企業(yè)，不斷增強核心競爭力、資源整合力、綜合影響力。落實金融高質(zhì)量服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)政策措施，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)通過貸款、債務(wù)融資工具和資管產(chǎn)品等支持上市公司融資，鼓勵融資擔(dān)保公司對上市公司融資項目提供擔(dān)保。支持申報國家級人才工程計劃和省“雙創(chuàng)計劃”“333工程”“科技企業(yè)家支持計劃”。建立健全上市公司知識產(chǎn)權(quán)協(xié)同保護(hù)機(jī)制。落實上市公司股權(quán)激勵相關(guān)稅收優(yōu)惠政策，按規(guī)定適當(dāng)延長個人所得稅納稅期限。支持上市公司發(fā)行股份購買符合國家政策規(guī)定的境外優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，進(jìn)一步提升國際競爭力。落實“放管服”改革要求，鼓勵開展上市公司營商環(huán)境跟蹤監(jiān)測和綜合評價。營造有利于上市公司高質(zhì)量發(fā)展的輿論氛圍。（省發(fā)展改革委、省財政廳、省科技廳、省工業(yè)和信息化廳、省人力資源社會保障廳、省商務(wù)廳、省自然資源廳、省生態(tài)環(huán)境廳、省應(yīng)急廳、省市場監(jiān)管局、省地方金融監(jiān)管局、人民銀行南京分行、國家外匯管理局江蘇省分局、江蘇銀保監(jiān)局、江蘇證監(jiān)局、省人才辦、省法院、省工商聯(lián)、省知識產(chǎn)權(quán)局、省稅務(wù)局、財政部江蘇監(jiān)管局、省委宣傳部、省委網(wǎng)信辦等單位與各設(shè)區(qū)市人民政府負(fù)責(zé)）

四、著力加強上市企業(yè)梯隊建設(shè)

（六）培育上市后備資源。遴選治理結(jié)構(gòu)完善、主營業(yè)務(wù)突出、競爭能力較強、具有發(fā)展?jié)摿Φ闹攸c企業(yè)，做好上市后備資源庫梯隊建設(shè)。對擬上市企業(yè)開展分類指導(dǎo)、精準(zhǔn)培育，提高企業(yè)資本市場規(guī)則認(rèn)知、規(guī)范化運作和利用資本市場的能力。對入庫企業(yè)可以建立縣（市、區(qū)）領(lǐng)導(dǎo)掛鉤服務(wù)機(jī)制，鼓勵金融機(jī)構(gòu)為其提供投融資服務(wù)。發(fā)揮創(chuàng)業(yè)投資、股權(quán)投資機(jī)構(gòu)和各級地方政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金積極作用，加大培育科技型、創(chuàng)新型企業(yè)力度，支持制造業(yè)“隱形冠軍”“專精特新”企業(yè)、現(xiàn)代服務(wù)業(yè)領(lǐng)軍企業(yè)等發(fā)展壯大。搭建多主體參與、高效便捷的企業(yè)上市孵化服務(wù)平臺，引導(dǎo)江蘇股權(quán)交易中心穩(wěn)妥有序?qū)嵤┢髽I(yè)股改并發(fā)揮其融資功能，推動滬深交易所、全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)江蘇基地和省上市公司協(xié)會在培育企業(yè)上市掛牌中發(fā)揮更好作用。（省地方金融監(jiān)管局、江蘇證監(jiān)局、省工業(yè)和信息化廳、省發(fā)展改革委、省財政廳、省科技廳、省農(nóng)業(yè)農(nóng)村廳、江蘇銀保監(jiān)局等單位與各設(shè)區(qū)市人民政府負(fù)責(zé)）

（七）推動優(yōu)質(zhì)企業(yè)上市。搶抓資本市場全面深化改革機(jī)遇，堅持量質(zhì)并舉，聚焦先進(jìn)制造業(yè)集群、戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)和現(xiàn)代服務(wù)業(yè)，加快推進(jìn)新一代信息技術(shù)、高端裝備、集成電路、生物醫(yī)藥、智能制造、綠色建造、物聯(lián)網(wǎng)、數(shù)字經(jīng)濟(jì)、共享經(jīng)濟(jì)、現(xiàn)代物流等領(lǐng)域優(yōu)質(zhì)企業(yè)上市。支持符合國家政策的紅籌企業(yè)、特殊股權(quán)結(jié)構(gòu)企業(yè)在境內(nèi)上市。提高協(xié)調(diào)解決企業(yè)股改、上市過程中涉及合規(guī)證明出具、備案、環(huán)評、規(guī)劃、歷史沿革確認(rèn)等環(huán)節(jié)的工作效率。整合省級上市掛牌獎補政策，納入普惠金融專項資金統(tǒng)籌列支。加強企業(yè)上市輔導(dǎo)監(jiān)管，把好企業(yè)上市入口關(guān)。（省地方金融監(jiān)管局、江蘇證監(jiān)局、省工業(yè)和信息化廳、省發(fā)展改革委、省財政廳、省科技廳、省國資委、省自然資源廳、省生態(tài)環(huán)境廳、省住房城鄉(xiāng)建設(shè)廳、省司法廳、省市場監(jiān)管局、省稅務(wù)局等單位與各設(shè)區(qū)市人民政府負(fù)責(zé)）

五、防范處置上市公司風(fēng)險隱患

（八）化解股票質(zhì)押風(fēng)險。堅持嚴(yán)控增量、化解存量，壓實上市公司主體責(zé)任，強化大股東、實際控制人法律責(zé)任，落實部門監(jiān)管責(zé)任和政府屬地責(zé)任，鼓勵銀行、證券、保險、私募股權(quán)基金等機(jī)構(gòu)參與上市公司股票質(zhì)押風(fēng)險化解，穩(wěn)慎處置大股東質(zhì)押股票展期和強制平倉問題。落實民營企業(yè)融資會診幫扶機(jī)制，積極引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)對生產(chǎn)經(jīng)營基本面良好、有發(fā)展空間、暫時存在流動性問題的上市公司及其大股東提供必要的融資支持。堅持場內(nèi)外質(zhì)押一致性監(jiān)管，相關(guān)監(jiān)管部門加強質(zhì)押信息共享，協(xié)同控制股票質(zhì)押比例，嚴(yán)格控制上市公司限售股和并購重組業(yè)績補償股票質(zhì)押。（江蘇證監(jiān)局、省地方金融監(jiān)管局、省法院、省國資委、省工商聯(lián)、人民銀行南京分行、江蘇銀保監(jiān)局等單位與各設(shè)區(qū)市人民政府負(fù)責(zé)）

（九）健全上市公司退出機(jī)制。落實退市標(biāo)準(zhǔn)和退市程序簡化要求，嚴(yán)格退市監(jiān)管。嚴(yán)厲打擊通過財務(wù)造假、利益輸送、操縱市場等方式惡意規(guī)避退市行為，屬地政府積極配合證券監(jiān)管部門將缺乏持續(xù)經(jīng)營能力、嚴(yán)重違法違規(guī)擾亂市場秩序的公司及時清出市場。鼓勵支持多元化退出，暢通主動退市、并購重組、破產(chǎn)重整等渠道，優(yōu)化流程、提高效率。落實退市風(fēng)險處置政府屬地責(zé)任，有關(guān)地區(qū)和部門要綜合施策、加強協(xié)同，支持上市公司通過并購重組、破產(chǎn)重整等方式出清風(fēng)險。（各設(shè)區(qū)市人民政府與江蘇證監(jiān)局、省地方金融監(jiān)管局、省委政法委、省法院、省檢察院、省公安廳、省司法廳、省國資委、財政部江蘇監(jiān)管局、審計署駐南京特派辦等單位負(fù)責(zé)）

（十）落實風(fēng)險壓降任務(wù)。屬地政府要切實承擔(dān)起處置上市公司風(fēng)險的責(zé)任，納入常態(tài)化金融風(fēng)險防范化解工作，建立督導(dǎo)和通報機(jī)制。組織開展上市公司風(fēng)險摸排和監(jiān)測預(yù)警，動態(tài)管理風(fēng)險公司清單，研究制定“一企一策”幫扶計劃和風(fēng)險分類化解方案，推動上市公司風(fēng)險平穩(wěn)處置。積極支持上市公司融資紓困，著力化解流動性風(fēng)險，并切實維護(hù)企業(yè)合法權(quán)益。在依法合規(guī)的前提下，支持資管產(chǎn)品和保險資金通過投資私募股權(quán)基金等方式積極參與上市公司紓困。規(guī)范上市公司引入和遷出程序，規(guī)范國有企業(yè)控股收購上市公司行為，加強對上市公司引入進(jìn)行盡職調(diào)查和風(fēng)險甄別，建立多部門信息溝通和事前會商機(jī)制，防止輸入性風(fēng)險和國有資產(chǎn)損失。（各設(shè)區(qū)市人民政府與江蘇證監(jiān)局、省地方金融監(jiān)管局、省法院、省財政廳、省國資委、省稅務(wù)局、省市場監(jiān)管局、財政部江蘇監(jiān)管局、審計署駐南京特派辦等單位負(fù)責(zé)）

（十一）強化應(yīng)對重大突發(fā)事件政策支持。發(fā)生自然災(zāi)害、公共衛(wèi)生等重大突發(fā)事件，對上市公司正常生產(chǎn)經(jīng)營造成嚴(yán)重影響的，要在依法合規(guī)前提下，證券監(jiān)管部門作出靈活安排；各地各部門要加強協(xié)調(diào)聯(lián)動，落實好產(chǎn)業(yè)、金融、財稅等方面政策，并及時采取措施，維護(hù)勞務(wù)用工、生產(chǎn)資料、公用事業(yè)品供應(yīng)和物流運輸渠道，支持上市公司盡快恢復(fù)生產(chǎn)經(jīng)營。對在應(yīng)對重大突發(fā)事件中作出突出貢獻(xiàn)的上市公司，應(yīng)給予鼓勵和獎勵。（各設(shè)區(qū)市人民政府與江蘇證監(jiān)局、省地方金融監(jiān)管局、省發(fā)展改革委、省財政廳、省工業(yè)和信息化廳、省商務(wù)廳、省應(yīng)急廳、省稅務(wù)局、人民銀行南京分行、江蘇銀保監(jiān)局等單位負(fù)責(zé)）

六、嚴(yán)厲查處各類違法違規(guī)行為

（十二）加大執(zhí)法力度。嚴(yán)格落實證券法、刑法等法律規(guī)定，對上市公司違法違規(guī)行為“零容忍”，加大對欺詐發(fā)行、信息披露違法、操縱市場、內(nèi)幕交易及金融機(jī)構(gòu)、中介機(jī)構(gòu)提供虛假證明文件等違法違規(guī)行為的處罰力度。強化行政執(zhí)法與刑事司法銜接，支持證券監(jiān)管部門和公安機(jī)關(guān)依法開展案件查處工作。省公安廳在江蘇證監(jiān)局設(shè)立聯(lián)絡(luò)辦公室，建立健全公安提前介入和協(xié)同辦案機(jī)制。加強行政機(jī)關(guān)與司法機(jī)關(guān)協(xié)作，實現(xiàn)資本市場涉刑案件快速移送、快速查辦，嚴(yán)厲查處違法犯罪行為。加強重點案件的執(zhí)法宣傳。嚴(yán)格規(guī)制涉上市公司惡意舉報、虛假訴訟等行為。（江蘇證監(jiān)局、省公安廳、省法院、省檢察院、省司法廳、省財政廳、財政部江蘇監(jiān)管局、審計署駐南京特派辦等單位與各設(shè)區(qū)市人民政府負(fù)責(zé)）

（十三）強化聯(lián)合懲戒。健全資本市場相關(guān)主體及從業(yè)人員信用記錄，定期通報、共享資本市場嚴(yán)重失信主體名單。對列入嚴(yán)重失信主體名單的相關(guān)主體及從業(yè)人員，依法依規(guī)實施聯(lián)合懲戒。（各相關(guān)單位與各設(shè)區(qū)市人民政府負(fù)責(zé)）

七、切實增強提高上市公司質(zhì)量的工作合力

（十四）加強組織領(lǐng)導(dǎo)。各地要把推動上市公司高質(zhì)量發(fā)展擺上議事日程，建立工作協(xié)調(diào)機(jī)制，加強指導(dǎo)檢查，完善政策措施，形成整體合力。江蘇證監(jiān)局、省地方金融監(jiān)管局要充分履行各自牽頭部門職責(zé)，研究江蘇省上市公司高質(zhì)量發(fā)展行動計劃，指導(dǎo)有條件的地區(qū)探索開展上市公司高質(zhì)量發(fā)展示范區(qū)建設(shè)。省各相關(guān)部門要按照職責(zé)分工，落實工作措施，加強聯(lián)動配合，及時研究解決工作中遇到的問題和障礙。（各設(shè)區(qū)市人民政府與江蘇證監(jiān)局、省地方金融監(jiān)管局等單位負(fù)責(zé)）

（十五）提升監(jiān)管水平。堅持服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)和保護(hù)投資者合法權(quán)益方向，依法加強事前監(jiān)測預(yù)警、事中事后監(jiān)管。加強全程審慎監(jiān)管，推進(jìn)科學(xué)監(jiān)管、分類監(jiān)管、專業(yè)監(jiān)管、持續(xù)監(jiān)管，提高上市公司監(jiān)管有效性。對損害上市公司利益的行為，支持上市公司依法維權(quán)。督促上市公司及相關(guān)方公平對待所有股東，支持投資者保護(hù)機(jī)構(gòu)依法作為代表人參加訴訟。（江蘇證監(jiān)局、省法院、省司法廳等單位負(fù)責(zé)）

（十六）發(fā)揮中介機(jī)構(gòu)作用。相關(guān)行業(yè)主管部門要加強對保薦、審計、評估、信用評級、法律服務(wù)等中介機(jī)構(gòu)執(zhí)業(yè)行為監(jiān)管，充分發(fā)揮行業(yè)協(xié)會自律作用，建立中介機(jī)構(gòu)執(zhí)業(yè)檔案及聲譽約束機(jī)制，督促其勤勉盡責(zé)，提高執(zhí)業(yè)質(zhì)量。相關(guān)部門和機(jī)構(gòu)要配合中介機(jī)構(gòu)依法依規(guī)履職，及時、準(zhǔn)確、完整提供相關(guān)信息。（江蘇證監(jiān)局、省財政廳、省司法廳、江蘇銀保監(jiān)局、財政部江蘇監(jiān)管局等單位與各設(shè)區(qū)市人民政府負(fù)責(zé)）

（十七）強化協(xié)調(diào)配合。完善上市公司綜合監(jiān)管體系，財政、發(fā)展改革、稅務(wù)、海關(guān)、金融、市場監(jiān)管、行業(yè)監(jiān)管、司法機(jī)關(guān)等單位和地方政府協(xié)調(diào)聯(lián)動，共享行業(yè)數(shù)據(jù)、監(jiān)管數(shù)據(jù)、監(jiān)管報告、重大事項、風(fēng)險情況等信息，積極服務(wù)上市公司發(fā)展，支持監(jiān)管部門執(zhí)法。充分發(fā)揮新聞媒體的輿論引導(dǎo)和監(jiān)督作用，共同營造支持上市公司高質(zhì)量發(fā)展的良好環(huán)境。（各相關(guān)單位與各設(shè)區(qū)市人民政府負(fù)責(zé)） 

　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　江蘇省人民政府

　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　2020年12月21日